巨人法务

上市可转换债券-配售与上网定价结合

　　上市公司发行可转换债券对股权登记日股东（亦即老股东）优先配售的方式，与配股和增发新股一样，是上市公司在融资方式的一种，与配股缴款、增发新股的操作有相类似的地方。此外，还可同时向证券投资基金定向发售和上网定价发行。

　　例如鞍钢转债采用向鞍钢新轧A股股东优先配售、向证券投资基金定向发售和上网定价发行方式。

　　上市公司发行可转换债券，投资者申购操作应以公司发布公告为准。

配售流程

１．配售权登记日（T日）：确定可以享有本次可转债配售的股东；

２．配售缴款日（T+1日）：配售缴款期仅为1天，一般在股权登记日后的第二个交易日。

配售规则

配售对象

配售权登记日登记在册的股东。

配售价格

人民币100元

配售单位

认购单位为1手(即10张，每张面值100元)。

配售比例

● 以截止配售权登记日收市后登记持有的股份数，按每股A股股票配售*元可转债的比例进行配售。优先配售采取取整的办法，实际配售量以1000元为单位，凡按照配售比例计算出配售量不足仟元的部分，视为投资者放弃。（如鞍钢转债）

● 按每100股可认购**张的比例计算，以四舍五入原则取整为1手的整数倍。（如机场转债）

社会公众股股东可配售的转债手数计算公式为：

可配售可转债手数=股权登记日收市后持有股数×**/1000(四舍五入取整)

配售申报

每个股票帐户的认购数量不得低于1手(10张)，超过1手的必须为1手(10张)的整数倍。

缴款时间

配售缴款期仅为1天，一般在配售权登记日后的第二个交易日。

缴款地点

具有配售权的社会公众股股东在规定的缴款期间，办理认购缴款手续。

认购办法

投资者认购转债时，可根据自己的意愿决定认购可配售转债的全部或部分，但每个帐户中认购额不得超过规定的限额。

配售名称

与代码

深市：名称为“**配债”，代码为128***（如鞍钢配债128898）

沪市：名称为“**配债”，代码为7*****（如机场配债700009）

注意事项

１．不同公司对社会发行可转换债券的方式多样，对不同的投资者（如机构投资者、个人投资者、股东）发行方式和内容又不一样，因此，投资者应当注意招募说明书的内容；

２．无论是上网定价方式还是配售方式，投资者申购数量必须是每个股票帐户的认购数量不得低于1手(10张)，超过1手的必须为1手(10张)的整数倍；不足1手的视投资者自动弃权处理；

３．上网定价方式或配售方式的缴款时间很短，只有一天，逾期未缴视为自动放弃认购或配售权，因此，投资者必须注意缴款时间。

４．上网定价方式的申购应注意每个帐户只能申购一次，重复申购为无效申购。配售申报允许多次申报。